Мировой рынок какао-бобов, 2012 г.

Цены мирового рынка на какао-бобы продолжают оставаться неустойчивыми при общей тенденции к ослаблению. К концу октября на фоне ожидаемого улучшения положения с ресурсами фьючерсные цены на какао-бобы опустились до минимального за последние 2 года уровня. В первой половине ноября, несмотря на прогнозы относительно возможного дефицита ресурсов в следующем году, цены продолжали понижаться, чему в определенной степени способствовали настроения на других товарных рынках, связанные с более медленными, чем ожидалось, темпами роста китайской экономики. 18 октября декабрьские фьючерсы на какао-бобы на бирже “ICE” в США подешевели сразу на $51, или на 2%, при этом была зарегистрирована самая низкая ценовая отметка, достигнутая в течение одной торговой сессии с июля 2009 г., – $2523/т, после чего цена восстановилась до $2571. Одновременно мартовские фьючерсы на какао-бобы биржи “NYSE Liffe” упали на 7 ф. ст. и установились на уровне 1702 ф. ст. ($2607) после того, как опустились до 1675 ф. ст. – самого низкого уровня с июля 2009 г.

По мнению трейдеров, в основе сложившейся ситуации лежит сочетание целого ряда факторов. С одной стороны, это риски, обусловленные макроэкономическими причинами, и укрепление доллара, с другой – положительный баланс ресурсов и спроса, сложившийся к концу 2010/11 сельскохозяйственного года в ведущих странах-продуцентах. Из-за долгового кризиса в еврозоне усиливаются опасения относительно возможного снижения потребления шоколадных продуктов. Полагают, этот фактор будет оказывать давление на цены до тех пор, пока кризисные явления не будут преодолены.

Перспективы основного урожая какао-бобов в странах Западной Африки в 2011/12 г. оцениваются как благоприятные, поэтому на ближайшие месяцы трейдеры прогнозируют дальнейшее ослабление цен.

Подробнее

Мировой рынок зерновых, 2012 г.

Как полагают эксперты британского зернового ведомства (“HGCA”), в начале 2012 г. на мировом рынке зерновых может сформироваться понижательная тенденция в движении цен, поскольку фермеры увеличивают посевные площади, стремясь извлечь максимальную выгоду из нынешнего высокого уровня цен.

В краткосрочном же периоде рынок, по мнению экспертов указанного ведомства, останется сильным на фоне ограниченных запасов зерна. В частности, ведущий аналитик “HGCA” Дж. Ватт, выступая на ежегодной конференции “CropWorld Global 2011”, отметил, что на американском континенте фермеры любой ценой пытаются расширить посевные площади под кукурузой и соевыми бобами. В таких условиях можно ожидать рекордного урожая кукурузы в Южной Америке.

Аналогичная ситуация с посевами складывается и в странах Северного полушария. Как и рынки других зерновых, рынок пшеницы в настоящее время характеризуется высоким уровнем цен, несмотря на то, что благодаря  хорошему урожаю сформировался значительный объем предложения этого зерна.

Вместе с тем маркетологи знают, что пшеница неразрывна с кукурузой. Более того, положение на мировом рынке зерновых, по мнению Дж. Ватта,  определяется именно ситуацией на рынке кукурузы, в то время как рынок пшеницы играет в известном смысле второстепенную роль. В конечном же счете фундаментальная ситуация на рынке зерновых, как и раньше, определяется соотношением спроса и предложения.

Подробнее

Мировой рынок: потребление 17 видов масел и жиров

С середины 80-х годов прошлого века численность населения земного шара увеличилась приблизительно на 45%, преодолев семимиллиардную отметку. Глобальному сельскому хозяйству приходится решать все более сложные задачи на пути к удовлетворению растущих потребностей в продовольствии, в то время как промышленное использование сельскохозяйственного сырья также неуклонно увеличивается.

Темпы роста населения замедлились с 1,7% в 80-е до 1,1-1,2% в год в последние годы, однако его численность увеличивается на 75-80 млн. ежегодно, что лишь немногим ниже показателя в 85-90 млн., регистрировавшегося 20 лет назад. Хотя за последние 10 лет  роль биодизельного сектора на масложировом рынке существенно повысилась, в абсолютных величинах продовольственное потребление масел и жиров растет быстрее. На протяжении десятилетия, прошедшего до 2010/11 г., использование 17 видов масел и жиров для получения биотоплива увеличивалось в среднем на 2,2 млн. т в год, в то время как продовольственное и прочее потребление росло на 3,7-3,8 млн. Согласно расчетам аналитиков “Oil World”, в текущем сезоне для того, чтобы компенсировать прирост населения, потребуется дополнительно 1,7 млн. т масел и жиров, в то время как в середине 80-х годов для этих целей было достаточно 1,1 млн.

Повышение продовольственных потребностей, происходящее за счет увеличения численности населения, является достаточно постоянной величиной, тогда как рост спроса, обусловленный повышением душевых доходов и зависящий от уровня цен и темпов экономического роста,  может колебаться в значительных пределах. Например, в 2008/09 г. рост мирового потребления масел и жиров за счет роста душевых доходов оказался ниже потенциального, составив всего 1,4-1,5 млн. т; темпы увеличения потребления в 2010/11 г. были также ниже средних показателей и определялись в 1,6-1,7 млн. т.

Подробнее

Мировой и российский рынки молока в 2010-2011 годах

Мировое производство молока и молочных продуктов повышается с каждым годом, однако достаточно медленными темпами. Основными факторами, сдерживающими рост выпуска, являются ограниченная сырьевая база, нестабильность экономической ситуации, неблагоприятные погодные условия, наблюдавшиеся во многих странах в последние несколько лет. По данным аналитика департамента бизнес-планирования и маркетинговых исследований “Unipack.Ru”, в среднем мировое производство повышается на 1-3% в год. В 2010 г. выпуск увеличился по сравнению с предыдущим годом на 1,9%. Согласно оценке, в 2011 г. рост составил также 1,9%.

Подробнее

Мировой рынок масличной продукции в октябре 2011 года

На протяжении последней недели октября внимание аналитиков было приковано к попыткам европейских лидеров найти выход из долгового кризиса. После не увенчавшейся успехом встречи 26 октября цены на фьючерсных рынках сельскохозяйственных товаров понизились, однако уже на следующий день, после оглашения информации о достигнутых договоренностях, последовал дружный рост цен на зерно, маслосемена и продукты их переработки; повысились также цены на энергетические товары, металлы и акции. Возможно, как отмечают эксперты, предложенные меры не станут панацеей, однако конструктивная позиция и решительность участников Еврозоны вселили в участников рынка определенный оптимизм. В результате после существенных колебаний в противоположных направлениях 27 октября цены соевых бобов и шрота на Чикагской товарной бирже оказались на более высоком уровне, чем неделей ранее.

С 1 по 25 октября малазийский экспорт пальмового масла, стимулируемый низкими ценами, приблизительно на 14% превысил уровень, достигнутый за аналогичный период прошлого года, а за весь месяц отгрузки, как полагают эксперты “Oil World”, могут достигнуть 1,7 млн. т против 1,46 млн. в октябре 2010 г. Благодаря значительным размерам ценовых скидок относительно конкурирующих видов растительных масел поставщикам пальмового масла удалось существенно уменьшить объем накопленных запасов. За счет увеличения потребления соевого масла в биодизельном секторе переработчики соевых бобов в США, Аргентине и Бразилии смогли уменьшить зависимость от экспортных рынков, при этом в последнее время значительный размер премии к цене соевого масла относительно пальмового сохранялся. Отражением рассматриваемой тенденции стало произошедшее в III квартале снижение запасов соевого масла в США до трехлетнего минимума, несмотря на почти 40%-ное падение экспорта.

Подробнее

Мировой рынок кукурузы в октябре 2011 года

Вслед за спекулятивным сентябрьским ростом цен на кукурузу на Чикагской товарной бирже почти на 25% на фоне страхов по поводу ухудшения макроэкономической ситуации в мире, в начале октября наметилась тенденция к стабилизации ситуации. Если в сентябре, в период ажиотажа, цены на кукурузу доходили до $7,9/буш., то в начале следующего месяца они опустились ниже $6/буш. Этому способствовали, помимо уменьшения страхов, ожидание предстоящего урожая кукурузы в США, данные Министерства сельского хозяйства США о запасах этого зерна, оказавшихся выше ожиданий, а также информация о том, что некоторые страны Южной Америки собираются увеличить посевные площади под кукурузой. Однако теперь, похоже, на рынок вновь возвращаются “бычьи” настроения. Это связано, в частности, с последним пессимистичным прогнозом агентства “Informa Economics”, в соответствии с которым урожай кукурузы в США в текущем году составит 12,519 млрд. буш., а не 13,62 млрд., как ожидалось в предыдущем прогнозе агентства от 23 сентября. Другой причиной, которая вернула на рынок кукурузы повышательный импульс, стало сообщение Министерства энергетики США о том, что производство этанола, на которое в США приходится около 40% всего потребления кукурузы, в последнюю неделю сентября выросло на 2,6% и достигло 863 тыс. барр. в сутки.

Наконец, не последнюю роль во вновь наметившейся повышательной динамике цен на кукурузу играет устойчивый спрос на это зерно со стороны Китая. По данным агентства “Standard Chartered”, несмотря на прогноз высокого урожая кукурузы в Китае в текущем году (181,5 млн. т), это практически не приведет к росту ее запасов в стране, поскольку внутренний спрос на кукурузу в Китае ожидается на уровне 181,3 млн. т. А сохранение низкого уровня запасов у крупнейшего в мире потребителя кукурузы неизбежно вызовет дальнейший рост цен на это зерно.

Подробнее

Мировой рынок кормового зерна в 2011 году

Увеличение масштабов использования кукурузы для получения этанола ведет к изменению структуры кормового потребления зерна в мире, поэтому важным фактором, который необходимо принимать во внимание при прогнозировании средне- и долгосрочной динамики зерновых цен, является степень переключения изготовителей комбикормов и животноводов с кукурузы на пшеницу и обратно. В текущем сезоне, например, напряженность с ресурсами кукурузы оказала существенную поддержку ценам на пшеницу, которые с учетом собственного баланса ресурсов и спроса могли бы быть значительно более низкими. Таким образом, развитие биотопливного сектора стало одним из главных ценообразующих факторов, с которым приходится все больше считаться.

По данным аналитика зернового рынка компании “FCStone” Д. Джексона, за последние 40 лет мировая площадь посевов зерновых и масличных культур увеличилась на 20%  почти до 760 млн. га, при этом средняя урожайность за рассматриваемый период практически удвоилась, однако несмотря на это, величина глобального балансового индекса (отражающего соотношение запасов и потребления) понизилась и продолжает оставаться на низком уровне. Объем ресурсов и спрос на кормовое зерно растут приблизительно на 45 млн. т в год, в основном за счет биотоплива; в конце концов, это приведет к такой напряженности на зерновом рынке, с которой мир не сталкивался никогда ранее.

Подробнее

Мексика: рынок орехов в 2011/12 г.

Основным видом орехов, выращиваемых в Мексике, по-прежнему остается пекан. Другие орехи выращиваются в стране в меньших объемах. По прогнозу Министерства сельского хозяйства США (“USDA”), в 2011/12 г. производство пекана повысится. Обычно за годом, когда собирается низкий урожай этих орехов,  следует год с высоким урожаем. В 2010/11 г. сбор был низким и составил 76,6 тыс. т. В будущем данный сектор предполагается расширить посредством увеличения посадочных площадей, использования более качественных удобрений и т. д. Однако заболевания растений и вредители остаются большой проблемой и приводят к снижению производства в некоторых районах. Орехи пекан собирают в Мексике с августа по декабрь. Наиболее высокие темпы  сбора урожая регистрируются в ноябре.

В 2010/11 г. посадочная площадь под орехами пекан оценивалась в 88 тыс. га, уборочная площадь – в 70 тыс. га. Такая разница объясняется тем, что на значительных площадях (например, в штате Чиуауа – 14 тыс. га) растут молодые деревья, которые пока не плодоносят. Основная часть плантаций пекана приходится на штаты Чиуауа (60%), Коауила (17%) и Сонора (10%). В 2011 г. около 1,880 тыс. га в шт. Чиуауа было засажено новыми растениями. Как они будут расти и плодоносить, будет зависеть от погодных условий; в последнее время погода была крайне жаркой и сухой.

Подробнее

Вьетнам и Индонезия: рынок кофе, 2011 год

В октябре наблюдалось неуклонное снижение цен на кофе “робуста” во Вьетнаме, и к началу ноября они опустились до минимальных значений более чем за 9 последних месяцев. Так, 1 ноября цены на кофе на вьетнамском рынке составляли от 38,5 млн. донг ($1833) за т до 39,5 млн. донг/т. Основными причинами снижения цен стали рост курса доллара и слабая конъюнктура рынка, связанная с углублением европейского долгового кризиса, а также ожиданием высокого урожая. Вьетнам является ведущим мировым продуцентом и экспортером “робусты”. Как сообщил один из вьетнамских экспортеров кофе из г. Даклак, кофе нового урожая на рынок еще практически не поступал, если не считать незначительных по объему поставок от нескольких фермеров. Вследствие этого, а также по причине того, что банки неохотно выдают новые кредиты, торговля кофе носит достаточно неактивный и ограниченный характер. Вьетнамские экспортеры хотят довести объем внутренних запасов кофе до 300 тыс. т, что, по их мнению, должно способствовать росту цен на него в начале сезона 2011/12 г.

Они ожидали существенного роста торговой активности к концу ноября, когда сбор урожая должен был  вестись полным ходом. В октябре – начале ноября некоторые покупатели обращались к вьетнамским экспортерам с просьбой предоставить им экспортные котировки. Однако, поскольку каких-либо существенных объемов кофе на продажу у них не было, торговля велась очень неактивно. Некоторые вьетнамские экспортеры кофе полагают, что торговля оживится только в январе 2012 г., когда фермерам потребуются деньги для внесения ряда обязательных платежей, а также для подготовки к национальному празднику Тэт. В то время как во Вьетнаме цены на кофе “робуста” снижаются, в Индонезии, напротив, наблюдается устойчивый рост цен на местную “арабику”: если в начале 2011 г. цены составляли около 50 тыс. индон. руп. за кг, то 1 ноября их уровень достиг рекордной отметки – 80 тыс. индон. руп. (9 долл.) за кг, и аналитики ожидают, что рост на этом не остановится. Хотя Индонезия не относится к основным мировым продуцентам “арабики”, ее кофе пользуется спросом благодаря высоким потребительским свойствам.

Подробнее

Вьетнам: рынок кофе, 2011 год

Согласно сообщениям из отраслевых источников Вьетнама, у этой страны скоро закончатся запасы кофе старого урожая, поэтому она не сможет заключать форвардные контракты с поставкой в 2011/12 г. В частности, председатель Ассоциации по кофе и какао Вьетнама (“Vicofa”) Л. В. Ту сообщил, что к середине первой декады сентября на складах остались лишь небольшие запасы кофе, тогда как в предшествовавшие годы они составляли в этот период около 100 тыс. т.

Чиновник сообщил, что в новом сезоне 2011/12 г., начавшемся 1 октября, урожай кофе во Вьетнаме будет ниже, чем ожидают многие, однако отказался сообщить какие-либо конкретные цифры. В июне “Vicofa” сообщала, что урожай кофе в предстоящем сезоне составит около 18 млн. меш., что существенно ниже рыночных прогнозов.

“Vicofa” считает целесообразным создать во Вьетнаме определенный неприкосновенный запас кофе в объеме 200-300 тыс. т и намерена в начале сезона обратиться с соответствующим предложением к участникам рынка.

В сентябре экспорт кофе из Вьетнама мог вырасти, поскольку страна должна была выполнить обязательства по действующим контрактам.

Тем не менее экспортеры и покупатели в нынешней ситуации действуют весьма осторожно и не торопятся совершать торговые операции с кофе нового урожая столь же активно, как в последние годы, поскольку цены на него снижаются, а объем предложения достаточно ограничен.

Именно из-за ограниченности предложения министр сельского хозяйства Вьетнама понизил предыдущий (сделанный в начале августа) прогноз экспорта кофе из страны в этом году с 1,20 млн. до 1,17 млн. т.

Подробнее

Украинская плодоовощная корзина продолжает дешеветь

Плодоовощной индекс “АПК-Информ: овощи и фрукты” свидетельствует о том, что на прошлой неделе стоимость плодоовощной корзины украинского потребителя снизилась еще на 0,5% после снижения на 1,4% неделей ранее. Тем не менее, предыдущая неделя оказалась самой нестабильной в ценовом отношении за текущий год, т.к. ценовые колебания наблюдались по 87% позиций, входящих в плодоовощную корзину. “Только очередное…

Подробнее

Украина: морозы оставили без фруктов

Суровые морозы в феврале уничтожили около 70% урожая плодово-ягодных культур. Наиболее чувствительные к температурному режиму фрукты – это абрикосы, персики и черешня. Именно в этих категориях отмечены наибольшие потери. “У нас есть проблема на юге Украины. В Крыму потеряли урожай, наверное, на 90-95%, а в общем по Украине – где-то процентов на 70”,- говорит эксперт…

Подробнее